Analyse des prix du Bitcoin : récupération BTC au-dessus de 50 000 $, plus de douleur à venir ?

Action sur les prix instable et indécision – c’est ainsi que nous pouvons résumer les deux derniers jours sur le marché des crypto-monnaies.

Dans notre dernière analyse des prix BTC, nous avons examiné si 69 000 $ étaient ou non le sommet du cycle après les corrections vicieuses, et maintenant, nous examinons de plus près l’évolution du marché d’un point de vue technique et en chaîne.

Analyse du marché des options

Ce vendredi 10 décembre, environ 946 millions de dollars de contrats d’options Bitcoin expireront à Deribit. Le prix maximum de la douleur pour cette expiration est de 53k. Les options de vente au prix d’exercice de 50 000 $ ont le taux d’intérêt ouvert le plus élevé avec 1305 contrats.

Source : Deribit

La volatilité réelle est toujours supérieure à la volatilité implicite (IV). Dans l’ensemble, il semble que les traders d’options ne soient pas encore sûrs d’une reprise imminente en forme de V.

Source : laevitas.ch

Le décalage horaire montre un IV plus élevé pour les frappes inférieures à 45 000 $. L’interprétation simple serait que les traders d’options veulent se couvrir contre la baisse du marché.

Source : laevitas.ch

Sentiment du marché à terme et analyse offre/demande

Comme le krach boursier de mai, le marché de la semaine dernière a connu une baisse massive des intérêts ouverts sur le marché à terme en raison de cascades de longues liquidations. L’intérêt ouvert est passé de son plus haut historique (28,8 milliards de dollars) à 17,2 milliards de dollars.

Source : Coinglass

Il est intéressant de noter que, alors que le marché à terme absorbait le choc d’une baisse massive des intérêts ouverts, les réserves de toutes les bourses ont affiché des sorties importantes des bourses. C’est tout à fait différent du dernier krach boursier majeur de mai, où nous avons des afflux substantiels vers les bourses.

Source : CryptoQuant

Analyse technique

Conditions de marché actuelles instables

Hier, le prix a augmenté sur la période de 4H après une forte baisse le 6 décembre et est actuellement aux prises avec son support défaillant. L’indicateur RSI est inférieur à 50 et suit une ligne de tendance baissière puisque le prix était de 69K (nouvel ATH).

Le retour de cette tendance baissière à la dynamique haussière du RSI dépend de la reprise de la ligne de support défaillante mentionnée. L’indicateur BMAX DT, qui cartographie les opportunités de changement de dynamique, est toujours en baisse et n’a pas montré de signal positif.

Nous devrons attendre les confirmations requises pour nous assurer que la tendance s’inverse. La plupart des analyses techniques pensent que revenir au 53K et se stabiliser au-dessus de ce niveau serait un bon signal.

Graphique par TradingView

Où se trouve le niveau clé d’une tendance à l’inversion possible ?

Les ordres d’achat sur les principaux niveaux de support ont fait augmenter le prix hier. Cependant, la pression de vente plus importante exercée par les traders à court terme à la recherche d’une opportunité de sortir du marché l’a ramené à des niveaux plus bas.

En raison des divergences qui se sont formées dans MACD et l’incroyable oscillateur (AO), il est important de rester vigilant sur les prix potentiellement plus bas sur la période quotidienne. À l’heure actuelle, le niveau de support critique est de 42 000 $ à 40 000 $. N’oubliez pas que le marché craint la nouvelle variante COVID et les blocages possibles.

Graphique par TradingView

L’analyse ci-dessus a été effectuée par @N__E__D__A, @GrizzlyBTClover et @CryptoVizArt. Données fournies par @tsypruyan exclusivement pour CryptoPotato.